一、国际银行业并购的经济效应（论文文献综述）
张墨竹[1]（2021）在《“一带一路”倡议下中资银行国际化区位选择研究 ——基于SVM支持向量机模型》文中进行了进一步梳理国际化经营是世界银行业改革发展的必然趋势,也是中资银行转型发展的必要环节。对于银行国际化发展来说,无论是海外业务改革、国际并购或重组,都需要通过海外布局作为载体得以实施,而设立海外分支机构、加强区域布局是国际化最直接的表现方式,也是成就一流跨国银行的基本路径。发达国家老牌跨国银行在过去几十年间,通过海外布局大幅推动了自身的国际化进程,取得了辉煌的成就。但金融危机、欧债危机使得发达国家老牌跨国银行国际化发展进入瓶颈期,前期的业务优势、区位优势不复存在,甚至部分老牌跨国银行选择退出次要区域市场以保存竞争实力。这对于新兴经济体来说,无疑是一个抢占国际市场的机遇窗口。世界银行业的彼消此涨,使中资银行不得不思考,在经历了国际化初期的快速发展后,今天要如何进一步深化海外市场布局、强化业务管理,实现由“走出去”到“沉下去”、由“做大”到“做强”的转变?中资银行正处于谋求战略发展和国际化转型的关键阶段。然而,当前世界经济低迷,疫情影响持续,逆全球化思潮抬头,中资银行的国际化发展之路并非一帆风顺。但中国坚挺的经济金融市场,以及“一带一路”倡议、RECP自由贸易区等国际经济合作平台的逆势表现,仍为中资银行提供了足够的发展空间。特别是我国主张的“一带一路”倡议的高质量发展,更是为中资银行国际化开辟了崭新路径。于是,无论是理论界还是实务界,对中资银行国际化发展与“一带一路”倡议的相关课题研究也变得愈发关注和重视。梳理众多关于中资银行国际化发展与“一带一路”倡议的相关课题研究,我们发现,宏观研究多于微观研究、务虚探索多于务实研判,有许多问题值得思考:一是银行国际化问题的主流研究重点仍集中在如何提高银行国际化竞争力、银行国际化发展影响因子分析等课题上,而忽视了非常重要的区位选择布局及环境背景研究;二是对于中资银行作为“一带一路”倡议资金融通的中坚力量,关注两者之间勾稽推动关系的研究成果却比较少;三是少有研究者会从“一带一路”沿线整体角度切入,对区位选择问题进行具体分析,并探索建立系统数据模型,提供可量化的对策建议。基于上述问题,本文认为,对于中资银行来说,充分利用好“一带一路”倡议平台,抢占银行国际化发展机遇,区位选择布局问题是当前亟待解决的首要问题。因此,对“一带一路”倡议下中资银行国际化区位选择的研究是一项充满挑战性的工作,这不仅是对“一带一路”倡议沿线国家整体情况的广泛整理,是对银行国际化区位选择路径的深入挖掘,更是对两者间关联匹配度的创新研究。本文通过构建“一带一路”倡议与中资银行国际化合作评估体系（以下简称“中资银行国际化合作评估体系”）,选取“一带一路”倡议沿线69个国家2015年至2019年政治、经济、金融、贸易、营商数据作为样本,借助SVM支持向量机模型（以下简称“SVM模型”）进行分类评估,对“一带一路”沿线国家是否适合中资银行发展进行实证分析。同时,结合银行国际化动因涉及的指标与实证结果进行差异化对标对比,对中资银行国际化区位选择给出具有针对性的对策建议。在面对选择“一带一路”倡议沿线目标国家进行国际化布局时,中资银行可以借助研究结果,结合自身业务发展需求,做具有针对性的差异化选择,降低区位选择布局成本。同时,研究结论也能为不同性质、或处于不同国际化发展阶段的中资银行,提供可量化的区位选择建议,具有较大的现实意义和理论价值。整体研究分为六个部分:第1章,介绍论文选题的背景、意义,主要研究内容、研究方法,以及主要创新点与不足。第2章,梳理银行国际化区位选择理论研究脉络,说明相关理论基本概念,形成文献综述,并对国内外学者的研究成果进行评述。同时,为进一步探究理论运作机理,引入国内外大型银行国际化优秀案例,提炼可供借鉴的国际化区位选择经验。第3章,对中资银行在“一带一路”倡议下进行区位选择的具体影响因素进行识别,并在此基础上全面梳理中资银行与“一带一路”倡议的合作现状,判断中资银行在“一带一路”倡议下的优势和劣势。第4章,介绍中资银行国际化合作评估体系的构建思路和方法,数据库的建立和指标选取等,并进一步阐释SVM模型原理和指标内涵。第5章,运用SVM模型进行实证分析,并基于SVM模型实验结果,回归银行国际化动因理论,结合差异化指标给出有针对性的判断建议。第6章,“一带一路”倡议下中资银行国际化区位选择的主要结论和下一步建议。通过理论演绎和实证研究,本文的主要结论为:首先,“一带一路”倡议与中资银行国际化发展脉络吻合,两者发展相互助推;SVM模型实验具有较高的准确率,且结果显示实验样本集中有47个国家适合中资银行开办分支机构或进一步发展国际化业务。其次,从实证结果分析来看,在“一带一路”倡议下东盟、中欧、东欧三个区域最适合中资银行开拓发展。第三,结合实证分析结论,中资银行可以综合考虑税收法律、文化维度、环境绩效等附加因素,进一步优化区位选择结果。最后,SVM模型可实现进一步延展,待“一带一路”倡议沿线国家数据进一步完善,发展更为成熟时,可在现有模型基础上直接增加指标参数,实现模型结果的实时测度,及时帮助中资银行在“一带一路”倡议下实现国际化区位最优选择。同时,为进一步提高和巩固“一带一路”倡议下的区位优势,中资银行要做好以下几个方面安排:（1）统筹规划国际化区位选择布局战略;（2）做好自身区位选择布局阶段化安排,实现对“一带一路”倡议沿线国家网格化辐射;（3）强化中资银行在“一带一路”倡议下的国际化合作意识,加强公司治理,提升服务管理效率;（4）进一步践行可持续发展责任,以服务支持“一带一路”沿线国经济健康发展。
刘紫薇[2]（2021）在《要素国际流动对中国跨国并购企业生产率的影响 ——基于移民网络和全球金融网络的视角》文中提出
郭嘉昕[3]（2021）在《商业银行并购与经营绩效 ——基于平安银行的经验证据》文中提出在席卷全世界金融领域的并购浪潮中,银行行业也不断进行整合,并购活动频繁开展。并购作为一种资本运作过程,能够实现对商业银行资源的再分配,是商业银行实现战略性成长的一条重要途径。近年来,全球经济进程呈现出一体化的趋势,我国资本市场逐渐开放,国内银行行业的竞争范围逐渐面向全球化,在这种压力下,我国银行业希望借助并购打造综合化金融服务平台,提高自身的盈利能力,提升自身的行业地位。在此背景下,本文选取了中国平安集团并购深圳发展银行这一重大银行并购案例,以银行并购动机理论作为基础,对并购的影响结果进行分析,探究此类并购是否能提升商业银行的经营绩效。本文参考了美国的“骆驼评级法”和中国监管机构对银行进行监管的评价体系,最终选择以资产收益率和不良贷款率这两个财务指标,作为衡量银行盈利能力和资产质量这两大方面的重要参考。本文通过合成控制法构造了一个虚拟银行,将其与真实的银行之间进行对比,通过财务指标的差异来直观地展现并购活动对银行经营绩效的影响。之后,本文依据实证分析的结果,将并购对平安银行盈利能力和资产质量的影响作用分为了两个阶段:第一个阶段为并购后的前五年,这个阶段并购对平安银行的影响为负;第二个阶段是并购发生的五年后,这个阶段并购带来了正效应。本文分别对造成这两个阶段的原因进行了解释,并购前双方的财务状况会影响并购后新银行的经营绩效、银行的资金流受到并购时的支付方式影响,管理层变动、业务融合和客户共享会影响银行的业务开展和市场占有度。最后,通过对并购带来的影响及造成这种结果的原因进行分析,本文总结了中国平安并购深圳发展银行案例中的可取之处,归纳了从该并购案例中得到的启示,希望此文能够给未来计划借助并购实现自身进一步发展的商业银行提供一些参考价值。
金川[4]（2020）在《中资银行跨国并购的风险评估与预警研究》文中研究说明纵观历史上曾出现的五次并购浪潮,银行业在其中扮演的角色越来越重要,不仅为产业并购创造了条件,自身并购活动也在蓬勃发展,推动全球银行业不断壮大。上世纪90年代以来,全球经济金融快速发展,各国政府采取较为宽松的金融管制措施,鼓励金融机构大力创新,银行间的资本逐步集聚,并购事件层出不穷,并购数量与并购规模屡创新高。目前,中资银行跨国并购的发展尚显稚嫩,与西方发达国家的银行相比,并购的规模、数量、复杂程度等方面还有着不小的差距。跨国并购的全过程面临的风险无论从复杂性、多样性,还是对结果的影响程度都远甚于国内并购。因此,作为中资银行,在跨国并购中如何有效地评估、预警各种风险,如何提升自身的风险防控能力和并购质效,这是需要深入思考的问题。现有文献对银行并购,以及与并购相关的风险方面研究已经非常丰富,大量研究的重点比较集中于银行并购动因、绩效水平、风险识别和量化、风险防控等方面,而且许多传统的理论研究更偏重于考察东道国的主权信用风险和政治风险等,无法覆盖影响中资银行跨国并购的全面风险因素。新形势下中资银行面临着更加复杂多样的风险形势,随着国际投资保护主义的兴起、危机之后全球银行业的深刻调整,许多新问题的出现都需要在理论研究上有所回应。基于此,本文在借鉴国内外学者以及知名风险评估机构指标体系的基础上,纳入影响中资银行跨国并购的特色因素——双边关系和行业风险,构建了一个包含5个一级指标和36个二级指标在内的中资银行跨国并购风险指标体系,进一步拓展了跨国并购风险理论的内涵。在研究方法上,本文综合运用因子分析法和熵值法的动态赋值方法来确定指标权重,增加风险评估的科学性和解释力。通过主成分分析法量化跨国并购风险,并对风险等级进行划分,采用BP神经网络构建风险预警模型,结合人工智能的算法,实现跨国并购风险的动态预警,较大程度减少人为主观判断的误差和局限性。研究的主要发现:（1）中外银行业在跨国并购的动机、战略、主体和支付方式等方面存在一定的差异。中资银行的跨国并购在政策支持和实践发展上都取得了不小的成绩,这离不开内外部动因的驱动。（2）双边关系和行业风险对跨国并购综合风险的影响程度相对较大,是构成中资银行跨国并购风险的重要因素。五个子风险对综合风险的影响程度从大到小排列,依次为双边关系、行业风险、政治风险、社会风险和经济风险。（3）中资银行跨国并购风险的区域分布不均衡,其中政治风险、经济风险、社会风险、双边关系风险较高的国家主要集中在新兴经济体,而风险较低的国家则主要以欧洲、大洋洲、北美洲等发达经济体为主,但是行业风险的评估结果则相反,新兴经济体的银行业的整体风险要小于发达经济体。跨国并购综合风险从大到小依次是南美洲、非洲、亚洲、北美洲、欧洲、大洋洲。（4）从不同收入水平国家的维度来看,以高收入国家为代表的发达经济体的风险较低,新兴经济体的风险较高,跨国并购的综合风险与国家发展水平呈负相关的关系。（5）从2017年的预警结果来看,政治格局变化及政策的不确定性、全球投资保护主义的抬头、地缘政治因素、全球经济的不确定性、中国与东道国双边关系、全球银行业的行业风险及竞争格局的改变等因素都对中资银行实施跨国并购产生了较大影响。
马庆[5]（2019）在《中资银行海外并购的协同效应研究 ——以招商银行并购香港永隆银行为例》文中提出我国对外开放的程度提升,人民币国际化、银行业市场化改革、“一带一路”等战略为中资银行海外扩张提供了强有力的政策条件。与此同时,“金融脱媒”、实体经济长期低位下行、金融生态环境发生着深刻变化以及互联网金融的发展,对中资银行的经营产生了深远影响。国际上各大银行朝着国际化、电子化、混业化发展,随着中国金融开放程度加大,外资银行可以在境内开拓人民币业务,给中资银行带来了业务冲击,中资银行如何应对挑战,实行转化升级成为关注的焦点。目前我国资本市场愈发成熟,相关法律制度不断完善,海外并购已经成为中资银行解决同业竞争加剧、利润空间压缩、不良资产比例过高,实现跨越发展的重要手段。中国银行业的兼并收购方兴未艾,并购后能否实现既定协同目标既是理论的试金石,也对中资银行海外并购活动起着重要指导性意义。本文综合运用案例研究与实证研究相结合的方法,联系我国银行业海外并购的新形势,对中资银行海外并购的协同效应这一主题进行研究。首先,对海外并购相关文献、理论进行梳理,从理论层面分析并购动因、协同效应的理论机理以及并购协同效应的评价方法。其次,分析中资银行海外并购的动因,梳理发展历程,从并购主体、布局、模式和规模四个角度对中资银行海外并购的特点进行概括。通过对招商银行并购永隆银行的案例进行剖析,分析并购双方的基本概况、并购动因、并购准备与过程,对并购之后的整合进行深入研究。然后,运用事件研究法计算事件期间并购产生的累积超额收益率判断并购的短期绩效,以此对并购的短期协同效应进行评价;从经营协同、财务协同和管理协同三个维度选取了18个财务指标构建招商银行长期协同效应评价指标体系,通过对招商银行并购前后共计14年的财务指标数据纵向分析,分类评价并购的长期协同效应,再利用层次分析法计算招商银行并购前后协同效应综合得分,以此综合评价并购带来的长期协同效应。研究结果表明:招商银行并购在短期内没有产生协同效应;长期内产生了管理协同效应,获得了财务协同效应,但是较管理协同效应来看长期财务协同效应不显着,并购后2年未产生经营协同效应,并购后3-5年协同效应凸显,并购后6-10年协同协同效应逐渐丧失,整体来说,在整合期间协同效应逐渐凸显,但长期来看发展后劲不足。本文最后根据研究结果,客观地对招商银行并购协同效应进行评价,总结经验和不足,对招商银行后续发展提供建议,为中资银行的海外并购活动予以启示,以期中资银行国际化经营之路更加稳健、合理。
易新福[6]（2013）在《中国银行业并购重组策略研究》文中认为自二十世纪九十年代,随着知识经济的到来,经济全球化、经济金融化、金融自由化的不断深入,国际银行业不断掀起了并购浪潮。此并购浪潮始于美国,逐渐波及日本、欧洲发达国家和东亚的韩国、中国香港、拉美等发展中国家和地区,对全球经济与金融产生了深刻的影响。在银行并购活动不断影响下,许多跨国银行为了追逐利润最大化,开始把并购目标转向中国,这对于目前正处于向成熟市场经济转型的中国而言,既是机遇也是挑战；与此同时,随着中国市场经济建设的深入,金融业对外不断开放,中国银行业也掀起了并购热潮。本文正是在上述国内外复杂多变的宏观背景下,基于中国上世纪90年代以来银行业并购重组的数据,在深入阐述本文研究主要目的-中国银行业并购重组策略研究这一主线之后,从中国金融改革、资本市场发展等多个视角诠释了研究该问题的重要现实意义；本文创新地发展了并购策略的理论框架,在此基础上,本文分别探讨了中国银行业并购重组的股权集中度选择、控股权选择、并购时机选择的发展现状、形成原因及存在问题等；然后,实证对比分析了政府主导型、市场主导型等两类商业银行并购重组的效率,以此来考察并购重组策略实施的效果；随后,依据本文关于并购重组的理论框架,以招商银行并购香港永隆银行进行个案分析；本文最后给出了未来中国银行业并购重组的发展趋势及对策建议。本论文的主要结论有：（一）中国银行业并购重组的理论框架的组成部分主要包括并购重组的股权集中度选择、并购重组的控股权安排、并购重组时机的选择等三个方面。股权集中度和控股权涉及银行治理结构,时机选择影响到并购成本,而银行治理结构及并购成本均是影响银行价值的重要因素。（二）通过实证分析改革开放以来的中国各类银行业并购重组案例后,得出中国银行业并购重组具有如下发展现状及特征：（1）不同所有制、不同规模的银行在并购重组的过程中,倾向于选择不同的股权集中度；总体上,中国银行业并购重组后的股权呈分散的趋势,但国有商业银行股权较集中,中小商业银行股权呈分散化态势。在此基础上本文研究了形成这种股权集中度的原因及存在的问题,问题是高度集中的股权结构不利于改善公司治理结构、不利于金融创新等。（2）总体上,国有商业银行并购后仍保留国有控股的性质,民营股东和外资股东占比都非常小。中小城市银行并购重组存在股权性质变更的情况：有的从国有变成了民营或外资控股,如重庆银行、营口银行、厦门银行、齐鲁银行、南充商行、达州商行等；有的从本地财政控股变成了产业资本控股,如中石油收购昆仑银行、四川长虹集团收购绵阳市商业银行；或全国性金融机构控股,如华融资产收购组建华融湘江银行。在此基础上,本文分析了形成银行业控股权局面的原因,包括：有的是政府出于防范金融风险,确保金融安全,进而保障国家经济安全的考虑；有的是为了适应世界经济潮流的快速发展,提高银行业的国际竞争力而采取的发展战略；有的是按照市场化机制配置资源,推动金融体制改革的结果；而其中引进外资战略投资者,是尝试实现中国银行业股权多元化、优化银行治理结构的重要体现。（3）本文认为,在并购时机选择上,有以下因素共同影响着并购重组的发生：当时的宏观经济走势、银行本身的经营业绩、出售股权股东的情况及当地财政收支情况等。具体来看,其一,并购重组主要发生在国内外宏观经济不景气时,此时被并购银行出现了财务危机,甚至有的濒临破产的局面；其二,当并购方的经营业绩处于较好的发展势头,而被并购银行出现财务危机的局面下,此时并购重组最为普遍；其三,时机选择与当地政府财政收支能力相关,如果一个地区出现财政收入持续减少,而财政支出不断增加,引致财政赤字的情况,银行业绩也会受此拖累从而表现不佳,甚至出现破产。此时,并购银行时机较为成熟,政府也希望通过并购重组实现财政收支平衡,阻止经济继续下滑的压力；其四,如果是善意并购,并购银行的并购时机仅仅与目标银行相对价值有关,并购的最佳时机是在相对价值较小或者较大的时期,通过并购能够增加银行价值。（三）运用中国1998-2008年的13家国有商业银行、股份制商业银行的相关金融数据,采用数据包络分析方法,本文对商业银行的并购效率进行了分析。对比分析发现,整体而言,商业银行在并购重组后效率均下降,随后缓慢回升；平均来看,市场主导型的股份制银行并购重组的效率明显高于政府主导型的国有商业银行的并购重组效率。这表明市场化主导的银行并购重组对银行经营效果的作用效果要大。（四）依据并购重组的股权集中度选择、控股权安排、时机选择等理论研究框架,对招商银行并购香港永隆银行的个案进行了研究,并得出如下结论：并购后对招商银行股权集中度的影响不大,并购后对香港永隆银行实行100%的国有控股,招行并购时机选择恰当。本论文的创新主要体现在以下几个方面：其一,论文的理论分析框架比较新颖。本文基于中国现实情况,重点分析了股权集中度选择、控制权安排、时机的选择等银行业并购重组的三个主要方面,为研究中国银行业并购重组提供了重要的理论铺垫。现有的文献只仅仅关注本文中理论框架中的某一个方面,尚未综合地考察中国银行业的并购行为。本文认为,该理论框架视角能够客观地、全面地对中国银行业并购重组行为进行探索,得出的结论更具有实用价值。其二,论文的实证分析具有创新性。在阐述中国银行业并购重组的策略基础上,本文以中国现有银行为研究对象,实证对比分析了政府主导型与市场主导型的银行业并购重组的效率差异；本文还选用具有典型意义的银行进行个案分析,实证结论具有重要的现实意义。其三,数据较新颖。本文尽可能地搜集了改革开放以来中国国有商业银行、股份制商业银行、中小城市商业银行等并购重组的数据,较全面地重新审视并购重组行为,得出的结论较有说服力。
周恩静[7]（2012）在《中外银行并购比较研究》文中研究说明2008年以来这场由美国次贷危机引发的国际金融危机,让全球银行业在经受严峻考验的同时受到不少诟病。华尔街的蜕变,不仅暴露了银行业的脆弱性,也引发了有关未来银行经营模式与转型方向的思考。尽管当前欧债危机仍在发酵,金融危机的负面影响仍在持续,全球经济的复苏和金融市场的持续向好仍然缺乏强有力支撑,但总的看,危机发生后,那些经营范围狭窄、资产规模偏小的银行,抗风险能力和逆周期经营能力也相对较弱,而长期以来坚持走综合化、国际化经营道路的大银行,虽然在危机中也遭受了一定损失,但生存发展能力普遍较强。可见,与小银行相比,大银行往往具有较高的安全性和可持续发展能力。而要成为一家大银行,既可以通过内源积累的方式逐步成长,也可以通过并购等途径快速做强。根据汇丰、花旗等国际先进银行的经验,但凡能最终成为大银行的,既要重视内源积累,也应不失时机地通过并购跨越赶超。为此我们认为,在当前和未来一个时期,虽然类似“银行并购到底创造多少价值”的讨论不会完全停止,但银行并购显然仍是一个极具理论探讨和实践意义的重要课题。所以,本文的出发点就是以提升中国银行竞争力为目标,以深化金融改革为主线,以银行并购为研究对象,运用现代经济学相关理论,剖析银行并购这一经济现象的内在本质,对银行并购的动因、绩效及绩效的动因模式等问题进行研究探讨。在研究过程中我们发现,国内外特别是国际上对银行并购的研究已经取得大量成果,特别是针对银行并购的动因,概括提炼了包括提高经营效率、降低交易费用、降低风险动因、获得协同效应等在内的一系列观点；同时对并购绩效的研究,既有理论探讨,也有实证分析,为本文的研究提供了较高起点和诸多有利条件。为此,本文的研究主要是踩在巨人的肩膀上,通过精心选取“中外比较研究”这一新的视角,即通过比较中外银行业并购在动因、绩效及绩效的动因模式等方面的差异,更进一步分析产生这种差异的内在原因,力图为中国银行业实施并购活动提供一些参考借鉴。概括起来,本文提出了这样几个初步结论：一是强调国际金融危机没有改变国际银行业发展的基本模式,并购仍是中国银行业做大做强、追赶先进的重要途径,应当继续鼓励、大胆实践；二是强调银行并购必须坚持开放姿态和全球视野,不局限于国内,不排斥外部力量,在平等互惠的前提下与境外战略投资者加强全方位合作,在引资的基础上做好引智、引制等工作,用他山之石攻克己玉,提升发展能力；三是强调政府部门应积极作为,进一步完善法律体系和监管规则,为我国银行业并购创造良好环境,提供政策支持；特别是,要在坚持效率、安全、适度规模等前提下,尝试推动银行与非银行金融机构之间的并购、金融机构与部分工商企业之间的渗透,努力在中国金融中心城市打造若干个真正具有综合竞争实力的“金融旗舰”,支撑中国银行业在日趋激烈的全球角逐中扩大话语权,赢得新优势。全文共分为六章,具体结构安排如下：第一章为绪论。从本文选题的背景和研究意义出发,对并购的相关概念做了界定,对国内外有关并购的研究成果做了综述,对本文的研究思路、方法以及全文的结构安排做了介绍。第二章为中外银行并购比较的理论分析框架。提出了构成全文分析框架的三大视角：动因视角、绩效视角以及绩效的动因模式视角；总结了宏微观两大类动因,提出了财务及生产率（规模、技术）两大绩效评价指标,并分析了并购绩效的动因模式类型,就并购绩效的动因模式初步提出了两个假说,为后面章节的比较分析奠定了理论分析框架。第三章为中外银行并购的动因比较。通过对近百年来并购历程的回顾,着重分析了国内外银行业在不同阶段实施并购的主要动因及其变化；概括了不同并购动因的基本特点,为今后国内银行的并购行为提供理论借鉴。第四章为中外典型银行并购的绩效比较。介绍了国内外银行并购的典型案例,并对典型案例进行了比较分析；主要对花旗银行与工商银行、汇丰银行与浦发银行曾经实施的并购行为进行绩效分析与比较,分别采用财务指标因素分解法、数据包络分析法（Date Envelopment Analysis,简称DEA）进行分析,得出绩效比较的综合结论。第五章为银行并购绩效之动因模式的中外比较。通过选取若干变量,基于DEA测度值,并就纯技术效率与规模效率进行计量回归分析,在数理统计意义上揭示中外银行业并购绩效动因模式的不同特征,从而为下一步推动我国银行业并购良性发展提供有价值的参考。同时,通过计量分析,在经验上部分验证了本文第二章提出的两个理论假说。第六章为推动我国银行业并购活动健康开展的政策建议。分析了国际银行业未来发展趋势,以及我国银行业并购的障碍与困难；结合前面章节的研究结论,有针对性地提出了我国银行业实施并购的政策建议。本文在借鉴已有研究成果的基础上锐意创新：一是着重对银行并购进行全面的“中外比较”,并从并购动因、并购绩效、并购绩效的动因模式“三位一体”的视角,构建了并购比较研究的理论分析框架。应该说,单一对动因或绩效进行分析比较的研究并不鲜见,但将动因和绩效结合起来,对“绩效的动因模式”进行论证,具有一定的创新性,某种程度上揭示了国内银行业并购绩效与国外存在差距的体制性原因。二是搜集、整理、汇总国内外典型银行的大量年报,用“中外比较”的方式和科学的研究方法做了案例分析。本文重点收集了自2000年以来工行、中行、建行等三大国有银行,招商、浦发、兴业等三家股份制银行,以及摩根大通、花旗、美银、汇丰、渣打、日本三菱东京FJT等六家国外银行的年报数据作为分析样本,进行DEA（数据包络）分析与回归分析,得出了上述银行并购的绩效比对结论。本文在第五章引入参数分析方法,基于Ricardo Correa（2008）的回归模型,将“纯技术效率”与“规模效率”两大指标设为DEA分析的测度值,分析了宏观动因与微观动因对并购绩效的不同影响,提出并验证了本文第二章提出的两个“理论假说”。（假说一：在宏观动因模式下,宏观动因对银行并购绩效的规模效率必然在统计上显着,而对其纯技术效率不一定在统计上显着；当且仅当宏观动因属于内涵式跨国并购时,其对并购的纯技术效率在统计上也为显着。假说二：出于微观动因的银行并购,其内涵式增长动因对纯技术效率在统计上显着,其外延式增长动因对规模效率在统计上显着。详见第二章。）应该说,一直以来,有关银行并购绩效的研究绝大多数使用DEA测度方法与财务指标因素分析法,较少使用参数方法进行计量回归,而本文在这方面进行了积极创新。三是用比较充分的理论分析与实证研究,综合经验判断与数据支撑,提出了中国银行业实施并购战略的政策建议与具体策略。本文在第六章提出了六种并购模式,并建议金融监管部门应在有效防范风险的前提下支持国内有条件的银行在国际国内两个市场不失时机实施并购,用微观动因（市场机制）主导下的并购行为,同时满足政府鼓励并购的宏观动因（稳定中国金融体系、提高对外竞争力）与银行实施并购的最终目标（提高“纯技术效率”与“规模效率”两大指标）,做到政府与银行双赢。本文的研究局限在于,一是因为国内银行并购仍然处于发展初期阶段,特别是未发生过类似花旗银行并购旅行者公司这样的“强强并购”,力量悬殊的“强弱并购”不足以说明并购方通过并购带来的业绩影响,所以对并购绩效的分析能说明问题,但缺乏精确度（当然,2010年8月中国平安以其持有的平安银行90.75%的股份以及部分现金认购深发展52%的股权,交易金额达到291亿元,并于2012年1月份宣布即将把深发展A（SZ000001）正式更名为“平安银行”,可以作为今后研究国内“强强并购”的典型案例）。二是本文说理较为充分,能够揭示一些趋势和规律,但搜集的统计样本和数据仍然偏少,难以对并购绩效进行充分深入的定量分析,降低了本文分析过程与所得结论的严密性。这两方面将是本课题今后研究的重要方向。
王国红[8]（2012）在《银行并购反垄断管制与中国的管制政策研究》文中研究表明银行并购反垄断管制是银行反垄断管制的重要方面，2007年全面爆发的美国金融危机引发了人们对银行反垄断管制的思考，同样也引起了人们对银行并购反垄断管制的关注。对中国而言，对银行并购反垄断的管制还十分薄弱，机构缺失，法律缺失，程序和方法缺失，既不能有效地管制国内银行实施的滥用市场力的并购，也不能有效地管制外资银行在中国境内实施的有损中国金融安全的并购，更不利于国内银行通过海外并购占领国际市场。因此，这一研究具有很强的理论意义和现实意义。本文以“后危机”为背景，以银行并购为研究对象，以反垄断管制为研究视角，论证“后危机”时代加强银行并购反垄断管制的必要性、机理、方法与程序，在国际比较的基础上，设计出中国银行业并购的反垄断管制政策。美国金融危机爆发的一个重要原因在于银行的掠夺性借贷行为，而掠夺性借贷的产生则要归因于反垄断管制的不作为。因此，加强银行业的反垄断管制是应对金融危机的重要举措。作为银行反垄断管制重要组成部分的银行并购反垄断，在当前背景下，尤其必要。银行并购反垄断的机理主要有两个，一是哈佛学派的SCP范式，另一是威廉姆森的效率权衡理论。SCP范式认为市场结构决定企业行为，企业行为影响企业绩效。按照这一理论，对市场结构的管制是最重要的，由于并购提高了市场集中度，导致了市场结构的变化，进而对企业绩效产生了不利影响，因此需要对并购进行反垄断管制。并购→集中度提高→银行市场力提高→社会福利损失，这一逻辑的并购效应我们称为并购的负效应。威廉姆森的效率权衡理论认为，即使并购带来了负效应，导致了社会福利受损，但如果并购同时带来了效率的提高，且效率的提高足以抵消并购产生的负效应，那么这起并购不应被禁止；只有那些并购带来的效率不足以抵消社会福利受损的并购才应被禁止。并购导致的效率提高的效应我们称为并购的正效应。银行并购的竞争性评估即是对这两方面进行权衡。本文对威廉姆森的静态效率进行了修正，重点说明了对效率的定量评价方法，包括对效率的传递率和“补偿的边际成本降低”的定量分析。银行并购反垄断的机制可分为五种机制：相关市场界定机制、市场力测定机制、并购效应评估机制、垄断缓释因素分析机制、分拆机制。其中，对相关市场界定机制，重点介绍了市场界定的方法，如SSNIP检验、Harris&Simons（1989）的临界损失检验、Katz&Shapiro（2003）的“总的转换率”检验；对市场力测定，重点介绍了离散选择模型在银行业中的运用；对并购效应评估机制，重点介绍了转换率方法和向上价格压力法；对垄断缓释因素，分析了如下缓释因素：竞争者；市场进入；顾客的转换成本；失败银行救济；公共利益；人口迁移等；对分拆机制，文章提示了银行并购分拆的原理、目标和机制设计，这为后面我们设计中国的银行并购分拆制度准备了理论基础。中国缺乏对银行并购实施反垄断管制的经验，需要借鉴其它国家或地区的经验来为我所用。文章选取有代表性的国家或地区（包括美国、加拿大、欧盟、澳大利亚、日本、中东欧国家），从价值取向、机构设置、相关市场的界定、并购反垄断临界值的确定、竞争效应分析等方面比较他们在银行并购反垄断政策上的异同，并辅以案例，为中国银行业“走出去”，实施海外并购战略提供经验指导和决策参考。银行并购的反垄断管制最基本的一步是界定相关市场。美国费城银行案中，将银行并购反垄断的相关地区市场界定为“本地市场”，将相关产品市场界定为“银行服务群”。这一界定是否适用于中国银行业的并购反垄断管制，文章对此进行了实证分析。通过设计消费者和中小企业融资调查问卷，在本地抽样调查1500个消费者、200家中小企业，文章验证了传统的“本地市场”假设和“群服务”假设在中国的合理性，根据中国银行业市场的竞争态势和发展趋势，提出了中国对银行并购实施反垄断的相关市场界定的方法。从各国对银行并购实施反垄断管制的实践看，经济性分析越来越普遍，其地位日益突出。银行并购反垄断管制的经济分析包括单边效应和协调效应分析。对单边效应的分析，文章重点介绍并购模拟技术的运用，并对并购模拟这一技术进行了评价；对协调效应的研究，通过改进传统的“核对表”方法，将之与“一致同意-甄别欺骗-可信的惩罚”范式结合，提出银行业并购规制的协调效应新的分析框架。这一新的框架是：从Friedman的“平衡诱惑均衡”概念入手，不是研究银行卡特尔的形成条件，而是从卡特尔稳定性指标（δ）来判断银行并购的协调效应。随着中国银行业对外开放进程的深化，外资银行加强了对中国银行业市场的渗透。并购是外资银行进入中国市场的重要手段，对外资银行的并购，我们需要做辩证分析，一方面，外资银行并购有利于中国银行业的竞争局面的形成；另一方面，外资银行并购也有可能损害中国银行业的竞争，甚至有损中国金融安全，因此，需要对外资银行并购进行反垄断管制。本文从发展中国家的视角，分析了外资银行在华并购的动机，并对外资银行进入中国市场的竞争效应进行了实证研究，最后设计了外资银行并购的反垄断管制政策。设计中国银行业并购的反垄断政策是本文的重点和落脚点。银行业并购反垄断的政策设计包括银行并购反垄断的机构设置、反垄断的原则、标准与目标、银行并购申报制度、竞争评估制度、并购救济制度等；除此以外，文章还从需求边和供给边两方面论述了构建中国银行业竞争政策的主要内容，它是对前一个内容的深化与发展。本文的主要观点是：（1）在“后危机”时代，中国既要加强对银行审慎性的监管，更要强化对银行的竞争性管制，二者不可或缺。（2）在机构设置上，由商务部的反垄断局负责银行并购的反垄断管制，同时赋予银监会相应的权利和义务。（3）银行并购的反垄断管制应以“合理原则”为核心原则，考虑到外资银行并购对国家金融安全的影响，对外资银行并购还需进行国家金融安全审查。（4）构建合理的银行并购申报制度，实行两步审查法，申报标准应相对宽松。（5）重视经济性分析方法在银行并购反垄断管制中的运用，包括相关市场界定的方法、单边效应和协调效应评估的方法以及效率评估方法等。（6）在银行并购的反垄断管制中，合理运用适用除外和域外适用制度。（7）加强国际反垄断的协调。一是商务部与国外竞争权威的双边和多边协调机制的建设；另一是银监会与外国银行监管机构的国际协调机制的建设。
苏舟[9]（2010）在《银行跨国并购效率及其决定因素研究：欧盟经验》文中进行了进一步梳理跨国并购是银行实现国际化经营的重要战略手段。银行业掀起的跨国并购狂潮,推动了全球金融资源的重新分配和金融版图的重新划分,推动了金融经济一体化。我国银行国际化进程正在加速,银行海外并购在政府推动基础上表现出明显的战略导向性,对于并购效率的提高重视不足。如何转变这种局面,推动银行跨国并购在效率上也获得提升,将是中国近期甚至是中长期都要考虑的问题。银行跨国并购效率及其背后的决定因素,对我国银行业国际化发展具有重要理论和现实意义。本文论证主线是：建立银行跨国并购效率及其决定因素的理论分析框架,研究银行跨国并购效率决定因素的构成,将所有决定因素进行划分,找出内在联系,并将其纳入统一的数理模型。鉴于欧盟银行业跨国并购拥有相对成熟的经验例证,本文以欧盟为例进行了实证分析并对实证结果进行了解释。最后,基于所构建的理论分析框架,同时借鉴欧盟经验,针对我国银行跨国并购效率的提升提出政策建议。在以上研究主线指引下,本论文共分为六章。第一章绪论。介绍了论文的研究背景、研究方法、主要内容,及研究思路。本文所指的银行跨国并购效率是银行跨国并购绩效的主要内容之一。另外两个能够衡量绩效的指标是：股东价值和市场力。我们论述说明了最终选择银行并购效率作为研究主题的原因。第二章文献综述。我们试图阐述清楚动因、效率和绩效的关系,为下一步写作奠定基础,避免出现含混的因果关系和出现过多概念。文献综述主要从两个角度展开：银行跨国并购动因与并购效率的相互关系,以及并购绩效与效率的相互关系。现有研究文献存在以下问题：缺乏系统性和相关性；对效率决定因素的研究明显不足；研究对象集中于美国银行并购样本。此外,现有实证结论互相矛盾,这更促使我们深入研究这一问题。第三章理论分析框架。在文献阅读和个人研究基础上,基于主并方视角,我们将所有决定因素细分为四类：信息成本与经济一体化、东道国宏观经济影响因素、东道国中观经济影响因素,以及目标银行微观影响因素。其中第一类因素是双方变量,研究并购双方国家的相关性,第二、三类因素侧重于东道国的宏观、市场特征,第四类因素侧重于目标银行的特征。最后,我们构建了数理模型将四类决定因素纳入统一框架进行分析。第四章实证分析：以欧盟为例。在构建数理统计模型基础上,运用欧盟数据实证分析本文研究的重心：效率及其决定因素。首先,使用数据包络分析方法（DEA）分析了欧盟银行跨国并购的成本效率和利润效率,比较了欧盟银行跨国并购效率差异。结果表明,利润效率得到了改进,但成本效率的变化不显着。通过对不同类型样本的比较,得出的基本结论为：无论是成本效率值还是利润效率值,以发达国家为目标市场的银行跨国并购样本都比以转型国家为目标市场的银行跨国并购样本更高。这也许与转型东道国中存在更多的效率壁垒有关。其次,在检验了欧盟银行跨国并购的成本效率和利润效率之后,我们分析了银行跨国并购效率的决定因素。结果表明：①具有相同语言（隐含着文化协同）和相近经济规模的国家间的并购将会产生较高的效率；②法律系统和经济发展程度的差异成为效率提高的障碍；③东道国宏观经济因素与利润效率正相关,而与成本效率负相关；④银行集中度对利润效率有正的影响,而对成本效率有负的影响；⑤东道国银行市场网络密度更高的并购样本,其成本效率更低；⑥银行规模与效率不具有线性关系；⑦以拥有更高资产负债率的银行为标的的并购更有效率；⑧更高的风险（用资产回报率的标准差显示）正如预期那样,与利润效率成正比,而与成本效率没有显着的相关关系。在分析总样本基础上,我们还对样本进行分组,以分析该结果对不同并购行为效率的影响是否适用。我们依据经济发展程度把样本分为两组：以发达经济体为东道国的银行跨国并购的样本,以及以转型国家为东道国的银行跨国并购的样本。第五章对实证结果的解释。针对分组样本之间结果的差异进行了分析探讨。我们主要分析了四类决定因素对于转型国家样本和发达国家样本的效率产生不同影响的原因,并探讨了如何通过分析这四类因素来进行银行跨国并购的区域选择、判定银行跨国并购需求的大小、对并购目标市场特征进行甄选,以及合理选择微观并购目标。第六章对中国的启示与结论。针对中国银行海外并购提出政策建议。首先,我们回顾和总结了中国银行海外并购的历程与相关特征。其次,在银行跨国并购效率及其影响因素理论分析框架基础上,我们有针对性地提出了中国提升海外并购效率的路径选择。最后,对全文研究体系进行了系统总结。
陈凡[10]（2008）在《当代国际银行业并购与我国银行业战略选择研究》文中认为20世纪90年代以来,随着经济全球化和经济金融化以及金融自由化的不断深入,国际银行业掀起了并购浪潮。此次并购浪潮始于美国,逐渐延伸至日本、欧洲发达国家和东亚、拉美的发展中国家,对全球经济与金融产生了深刻和重大的影响。与此同时,我国银行业的并购行为也不断发生,并且随着我国金融业的全面开放,银行并购进入到了一个崭新阶段。在当前世界范围内银行并购浪潮持续发展的前提下,在我国金融业对外全面开放的条件下,如何准确把握银行业并购的发展规律,并在此基础上结合我国实际,制定有效的银行并购政策措施,对提升我国银行业竞争力、维护金融稳定与金融安全具有十分重要的理论意义与现实意义。本文首先对银行并购相关理论进行评介,分别从新古典经济学理论、委托代理理论、新制度经济学理论等角度展开。新古典经济学理论包括规模经济理论、市场势力理论、效率理论、价值低估理论、信息和信号理论以及再分配理论。委托代理理论包括降低代理成本理论、自由现金流量假说、自负假说。新制度经济学理论包括制度变迁理论、产权理论、交易费用理论。其次,本文对当代国际银行业并购浪潮的现状、特点及成因进行分析。首先介绍了国际银行业并购的历程与特点,其次,对当代国际银行业并购浪潮的成因进行分析,由于众多银行并购行为发生在并购双方为上市公司的银行之间,因此,本文首先分析资本市场非线性特征,从资本市场是非线性复杂系统及资本市场投资行为分析两个角度展开,接着从并购双方经理人与股东的角度分析单个银行并购,并进而分析银行业并购浪潮的成因。由于银行并购的传统理论解释与并购实际效果之间存在着差异,并由此产生了所谓的“银行并购悖论”,因此,本文将对这一问题的原因进行分析。再次,本文对国际银行业并购的效率与效应进行分析。文章将以花旗集团为例,采用财务比率分析方法对银行的并购效率进行实证分析。国际银行业并购的效应分析分别从微观效应、中观效应和宏观效应三个方面展开。银行并购的微观效应包括获得规模经济与范围经济;实现优势互补,获得协同效应;突破进入壁垒,拓展经营边界;单个银行的风险加大;并购带来金融业大幅度减员五个方面。中观效应包括改变国际银行业的整体格局;促进金融业经营体制变迁;提高金融资源集中度,优化金融资源配置;促进金融创新;挽救危机银行,保持金融体系稳定;造成金融监管困难,影响金融安全等五个方面。宏观效应包括提高经济资源配置效率;促进技术进步;促进经济增长;影响中小企业贷款的可得性等四个方面。接着,本文将对我国银行业既有并购行为进行分析。在回顾我国银行业并购历程的基础上,对我国银行业既有并购行为的特点进行归纳,同时分析我国银行业并购的效应,并指出我国银行业并购过程中存在的障碍。最后,本文对我国银行业并购的战略选择进行探讨。在分析推进我国银行业并购必要性的基础上,从国有股份制商业银行、中小股份制商业银行、城市商业银行以及跨国并购的角度,提出推进并购的微观策略。最后,提出推进我国银行业并购的制度建设建议,分别从注重提高并购后的整合能力和完善制度环境建设两个方面展开。
二、国际银行业并购的经济效应（论文开题报告）
（1）论文研究背景及目的
此处内容要求：
首先简单简介论文所研究问题的基本概念和背景，再而简单明了地指出论文所要研究解决的具体问题，并提出你的论文准备的观点或解决方法。
写法范例：
本文主要提出一款精简64位RISC处理器存储管理单元结构并详细分析其设计过程。在该MMU结构中,TLB采用叁个分离的TLB,TLB采用基于内容查找的相联存储器并行查找,支持粗粒度为64KB和细粒度为4KB两种页面大小,采用多级分层页表结构映射地址空间,并详细论述了四级页表转换过程,TLB结构组织等。该MMU结构将作为该处理器存储系统实现的一个重要组成部分。
（2）本文研究方法
调查法：该方法是有目的、有系统的搜集有关研究对象的具体信息。
观察法：用自己的感官和辅助工具直接观察研究对象从而得到有关信息。
实验法：通过主支变革、控制研究对象来发现与确认事物间的因果关系。
文献研究法：通过调查文献来获得资料，从而全面的、正确的了解掌握研究方法。
实证研究法：依据现有的科学理论和实践的需要提出设计。
定性分析法：对研究对象进行“质”的方面的研究，这个方法需要计算的数据较少。
定量分析法：通过具体的数字，使人们对研究对象的认识进一步精确化。
跨学科研究法：运用多学科的理论、方法和成果从整体上对某一课题进行研究。
功能分析法：这是社会科学用来分析社会现象的一种方法，从某一功能出发研究多个方面的影响。
模拟法：通过创设一个与原型相似的模型来间接研究原型某种特性的一种形容方法。
三、国际银行业并购的经济效应（论文提纲范文）
（1）“一带一路”倡议下中资银行国际化区位选择研究 ——基于SVM支持向量机模型（论文提纲范文）
| 摘要 |
| abstract |
| 第1章 绪论 |
| 1.1 选题背景与研究意义 |
| 1.1.1 问题的提出 |
| 1.1.2 研究的背景 |
| 1.1.3 研究的现实意义与理论意义 |
| 1.2 研究内容与方法 |
| 1.2.1 研究内容 |
| 1.2.2 研究方法 |
| 1.3 主要创新与不足之处 |
| 1.3.1 主要创新 |
| 1.3.2 不足之处 |
| 第2章 银行国际化区位选择文献综述及经验借鉴 |
| 2.1 相关概念与文献综述 |
| 2.1.1 银行国际化概念及内涵 |
| 2.1.2 银行国际化区位选择问题国内外文献综述 |
| 2.1.3 “一带一路”下银行国际化区位选择文献综述 |
| 2.2 外资银行国际化区位选择实践经验借鉴 |
| 2.2.1 西班牙桑坦德银行国际化区位选择实践借鉴 |
| 2.2.2 美国花旗银行国际化区位选择实践借鉴 |
| 2.3 中资银行国际化区位选择实践经验借鉴 |
| 2.3.1 中国银行国际化区位选择实践借鉴 |
| 2.3.2 中国工商银行国际化区位选择实践借鉴 |
| 第3章 “一带一路”下中资银行国际化区位选择影响因素及合作现状 |
| 3.1 “一带一路”下中资银行国际化区位选择影响因素识别 |
| 3.1.1 宏观政治因素 |
| 3.1.2 贸易发展因素 |
| 3.1.3 投资发展因素 |
| 3.1.4 绿色金融因素 |
| 3.2 “一带一路”下中资银行国际化发展环境与现状 |
| 3.2.1 “一带一路”下的金融环境情况 |
| 3.2.2 中资银行支持“一带一路”建设情况 |
| 3.3 “一带一路”下中资银行国际化发展的优势与劣势 |
| 3.3.1 国际化发展的优势 |
| 3.3.2 国际化发展的劣势 |
| 第4章 “一带一路”下中资银行国际化合作评估体系构建 |
| 4.1 合作评估体系构建方法 |
| 4.1.1 合作评估体系构建的总体思路 |
| 4.1.2 数据指标总库选取的基本原则 |
| 4.1.3 最高关联度指标主成分分析 |
| 4.2 合作评估体系的指标内涵 |
| 4.2.1 政府管理指标 |
| 4.2.2 经济投资指标 |
| 4.2.3 金融发展指标 |
| 4.2.4 贸易水平指标 |
| 4.2.5 营商开放指标 |
| 4.3 合作评估体系SVM模型选择 |
| 4.3.1 线性SVM模型 |
| 4.3.2 非线性可分SVM模型 |
| 4.3.3 支持向量机SVM模型优势 |
| 第5章 评估体系SVM模型实证结果及差异化结论分析 |
| 5.1 合作评估体系呈现的SVM模型实验结果 |
| 5.1.1 综合角度SVM模型实验结果 |
| 5.1.2 引入时序角度的实验结果 |
| 5.1.3 引入地理角度的实验结果 |
| 5.2 基于比较优势理论的结论分析 |
| 5.2.1 沿线各国比较优势情况汇总 |
| 5.2.2 比较优势理论的差异化结论分析 |
| 5.3 基于国际生产折衷理论的结论分析 |
| 5.3.1 沿线各国文化维度情况汇总 |
| 5.3.2 文化维度的差异化结论分析 |
| 5.4 基于可持续发展角度的结论分析 |
| 5.4.1 社会责任视角的差异化结论分析 |
| 5.4.2 绿色金融视角的差异化结论分析 |
| 第6章 结论及相关建议 |
| 6.1 主要结论 |
| 6.2 相关建议 |
| 参考文献 |
| 攻读博士学位期间学术研究成果 |
| 致谢 |
（3）商业银行并购与经营绩效 ——基于平安银行的经验证据（论文提纲范文）
| 摘要 |
| Abstract |
| 第1章 绪论 |
| 1.1 研究背景和意义 |
| 1.1.1 研究背景 |
| 1.1.2 研究意义 |
| 1.2 研究内容与研究方法 |
| 1.2.1 研究内容 |
| 1.2.2 研究方法 |
| 1.2.3 文章框架 |
| 1.3 研究创新与不足 |
| 1.3.1 研究创新 |
| 1.3.2 不足之处 |
| 第2章 文献综述和理论基础 |
| 2.1 文献综述 |
| 2.1.1 商业银行并购动因分析 |
| 2.1.2 并购对盈利能力的影响结果 |
| 2.1.3 影响并购效率的因素 |
| 2.1.4 文献评述 |
| 2.2 理论基础 |
| 2.2.1 并购动机理论 |
| 2.2.2 并购绩效评价方法 |
| 2.3 本章小结 |
| 第3章 中国平安并购深圳发展银行的案例介绍 |
| 3.1 并购双方简介 |
| 3.1.1 平安银行简介 |
| 3.1.2 深圳发展银行简介 |
| 3.2 并购动因分析 |
| 3.2.1 平安集团的战略目标规划 |
| 3.2.2 控制经营风险 |
| 3.2.3 获得协同效应 |
| 3.3 并购具体过程介绍 |
| 第4章 并购影响盈利能力的实证分析 |
| 4.1 合成控制法介绍 |
| 4.1.1 核心思想 |
| 4.1.2 在研究并购对盈利能力中的应用 |
| 4.2 数据选取和变量说明 |
| 4.2.1 样本选取和数据来源 |
| 4.2.2 变量设计及说明 |
| 4.2.3 实证分析结果 |
| 4.3 稳健性检验 |
| 4.3.1 更换因变量 |
| 4.3.2 安慰剂检验一 |
| 4.3.3 安慰剂检验二 |
| 4.4 影响机制分析 |
| 4.4.1 前期出现负效应原因 |
| 4.4.2 后期出现正效应原因 |
| 4.5 本章小结 |
| 第5章 并购影响资产质量的实证分析 |
| 5.1 合成控制法在研究并购对资产质量影响的应用 |
| 5.2 数据选取和变量说明 |
| 5.2.1 样本选取和数据来源 |
| 5.2.2 变量设计及说明 |
| 5.2.3 实证分析结果 |
| 5.3 稳健性检验 |
| 5.3.1 更换因变量 |
| 5.3.2 安慰剂检验一 |
| 5.3.3 安慰剂检验二 |
| 5.4 影响机制分析 |
| 5.4.1 前期出现负效应原因 |
| 5.4.2 后期出现正效应原因 |
| 5.5 本章小结 |
| 第6章 结论与启示 |
| 6.1 研究结论 |
| 6.2 政策启示 |
| 6.2.1 树立明确的战略目标 |
| 6.2.2 选择合适的并购策略 |
| 6.2.3 完善金融风险监管机制 |
| 6.3 研究展望 |
| 参考文献 |
| 致谢 |
（4）中资银行跨国并购的风险评估与预警研究（论文提纲范文）
| 摘要 |
| Abstract |
| 第一章 绪论 |
| 第一节 问题的提出 |
| 第二节 研究背景和选题意义 |
| 一、国际背景 |
| 二、国内背景 |
| 三、研究意义 |
| 第三节 本文的研究范围 |
| 一、关于银行跨国并购的概念界定 |
| 二、关于银行跨国并购类型的界定 |
| 第四节 本文的研究方法和主要框架 |
| 一、研究方法 |
| 二、主要框架 |
| 第五节 本文的创新点 |
| 第二章 相关理论和文献综述 |
| 第一节 银行跨国并购的理论 |
| 一、国外的研究现状 |
| 二、国内的研究现状 |
| 三、文献评述 |
| 第二节 银行跨国并购风险理论 |
| 一、跨国并购风险的构成 |
| 二、跨国并购风险的评估 |
| 三、跨国并购风险的预警 |
| 四、跨国并购风险的控制 |
| 五、文献评述 |
| 第三章 关于中外银行业跨国并购的比较 |
| 第一节 关于国际银行业跨国并购的分析 |
| 一、五次并购浪潮的产生 |
| 二、国际银行业跨国并购的现状和特点 |
| 三、典型跨国银行的案例研究:汇丰银行 |
| 第二节 关于中资银行跨国并购的分析 |
| 一、中资银行跨国并购的政策演进 |
| 二、中资银行跨国并购的现状和特点 |
| 三、中资银行跨国并购的动因分析 |
| 四、中资银行跨国并购的案例研究:中国工商银行、中国民生银行 |
| 第三节 关于国内外银行跨国并购的比较 |
| 一、跨国并购的动机 |
| 二、跨国并购的战略 |
| 三、跨国并购的主体 |
| 四、跨国并购的支付方式 |
| 第四章 中资银行跨国并购风险评估指标体系的构建 |
| 第一节 跨国并购的主要风险因素:国内外机构视角 |
| 一、国际机构对风险因素的分析与评述 |
| 二、国内机构对风险因素的分析与评述 |
| 第二节 本文的拓展 |
| 一、新形势下跨国并购风险的新内涵 |
| 二、指标体系的构建原则 |
| 三、指标体系的构建框架 |
| 第五章 中资银行跨国并购的风险评估 |
| 第一节 数据收集和处理 |
| 一、样本选取 |
| 二、数据来源 |
| 三、数据处理 |
| 第二节 子风险的风险评估 |
| 一、子风险得分的确定:基于因子分析方法 |
| 二、子风险的评估结果分析 |
| 第三节 综合风险的风险评估 |
| 一、综合风险得分的确定:基于熵值法 |
| 二、综合风险评估结果分析 |
| 三、综合风险预警指数的确定 |
| 第六章 中资银行跨国并购的风险预警 |
| 第一节 跨国并购风险预警模型的设计 |
| 一、BP神经网络原理概述 |
| 二、BP神经网络模型的算法流程 |
| 三、建立跨国并购风险预警模型的基本假说 |
| 四、总体建模思路 |
| 第二节 BP神经网络在预警模型中的实际应用 |
| 一、相关参数及函数的设定 |
| 二、预警模型的训练与检验 |
| 三、预警结果的评价分析 |
| 第七章 关于中资银行跨国并购风险控制的政策建议 |
| 第一节 国家层面的风险控制政策建议 |
| 一、构建政策协调机制,提升风险管理水平 |
| 二、动态调整监管体系,完善国际监管协调机制 |
| 三、加强经济外交,改善双边关系 |
| 四、积极推进BIT谈判,降低投资风险 |
| 第二节 银行层面的风险控制政策建议 |
| 一、跟随国家战略,制定科学的并购战略目标 |
| 二、充分调查,熟悉国内外法律法规和政策 |
| 三、建立分层次的风险防控机制 |
| 四、合理选择并购目标和中介机构 |
| 结论 |
| 参考文献 |
| 后记 |
| 作者简历及在学期间所取得的科研成果 |
（5）中资银行海外并购的协同效应研究 ——以招商银行并购香港永隆银行为例（论文提纲范文）
| 摘要 |
| Abstract |
| 第1章 绪论 |
| 1.1 研究背景、目的和意义 |
| 1.1.1 研究背景 |
| 1.1.2 研究目的 |
| 1.1.3 研究意义 |
| 1.2 国内外文献综述 |
| 1.2.1 国外文献研究现状 |
| 1.2.2 国内文献研究现状 |
| 1.2.3 文献述评 |
| 1.3 研究思路与方法 |
| 1.3.1 研究思路 |
| 1.3.2 研究方法 |
| 1.4 研究内容与框架 |
| 1.4.1 研究内容 |
| 1.4.2 研究框架 |
| 1.5 研究创新与不足 |
| 1.5.1 创新之处 |
| 1.5.2 不足之处 |
| 第2章 中资银行海外并购的相关理论方法基础 |
| 2.1 中资银行海外并购的相关理论 |
| 2.1.1 协同效应理论 |
| 2.1.2 经营多元化理论 |
| 2.1.3 范围经济理论 |
| 2.1.4 交易成本理论 |
| 2.2 协同效应运作机理 |
| 2.2.1 管理协同效应运作机理 |
| 2.2.2 经营协同效应运作机理 |
| 2.2.3 财务协同效应运作机理 |
| 2.3 协同效应评价的方法 |
| 第3章 中资银行海外并购动因与发展现状 |
| 3.1 中资银行海外并购动因 |
| 3.1.1 内部动因 |
| 3.1.2 外部动因 |
| 3.2 中资银行海外并购的发展现状 |
| 3.2.1 中资银行海外并购历程与现状 |
| 3.2.2 中资银行海外并购的特点 |
| 第4章 招商银行并购香港永隆银行案例分析 |
| 4.1 并购双方基本概况 |
| 4.1.1 招商银行的基本概况 |
| 4.1.2 永隆银行的基本概况 |
| 4.2 招商银行并购永隆银行的动因 |
| 4.2.1 获取并购协同效应 |
| 4.2.2 开展国际化经营战略 |
| 4.2.3 实现多元化经营 |
| 4.3 招商银行并购永隆银行概况 |
| 4.3.1 并购准备 |
| 4.3.2 并购过程 |
| 4.4 招商银行并购整合内容 |
| 4.4.1 战略整合 |
| 4.4.2 组织机构整合 |
| 4.4.3 业务活动整合 |
| 4.4.4 人事整合 |
| 4.4.5 文化整合 |
| 4.4.6 品牌整合 |
| 第5章 招商银行并购永隆银行的短期协同效应分析 |
| 5.1 预期收益率回归模型的构建 |
| 5.1.1 事件期间和估计期间的选取 |
| 5.1.2 构建预期收益率回归模型 |
| 5.2 预期收益率和超额收益率分析 |
| 5.2.1 预期收益率分析 |
| 5.2.2 超额收益率分析 |
| 5.3 累积超额收益率分析 |
| 第6章 招商银行并购永隆银行的长期协同效应分析 |
| 6.1 长期协同效应评价指标体系构建 |
| 6.1.1 指标甄选原则 |
| 6.1.2 长期协同效应评价指标选取 |
| 6.2 招商银行长期协同效应的分类分析 |
| 6.2.1 管理协同效应分析 |
| 6.2.2 经营协同效应分析 |
| 6.2.3 财务协同效应分析 |
| 6.3 招商银行并购永隆银行长期协同效应的综合分析 |
| 6.3.1 层次分析法基本原理 |
| 6.3.2 构建层次结构模型 |
| 6.3.3 协同效应评价指标权重计算 |
| 6.3.4 协同效应的综合评价 |
| 第7章 研究结论和对策建议 |
| 7.1 研究结论 |
| 7.2 对于招商银行后续发展的建议 |
| 7.2.1 深化协同联动,提升管理水平 |
| 7.2.2 着力业务创新,共建跨境金融服务平台 |
| 7.3 对中资银行未来海外并购的启示 |
| 7.3.1 选择合适的区域与目标 |
| 7.3.2 准确把握并购时机 |
| 7.3.3 制定高效的并购战略,同时防范并购风险 |
| 7.3.4 强化并购双方长期整合能力 |
| 参考文献 |
| 致谢 |
| 在学期间发表的学术论文及其他科研成果 |
| 附录 A 2005-2018 年招商银行财务指标汇总表 |
| 附录 B 专家意见调查问卷表 |
（6）中国银行业并购重组策略研究（论文提纲范文）
| 摘要 |
| Abstract |
| 1. 导论 |
| 1.1 研究背景、研究问题及研究意义 |
| 1.1.1 研究背景 |
| 1.1.2 研究问题 |
| 1.1.3 研究意义 |
| 1.2 论文研究框架设计 |
| 1.3 研究方法 |
| 1.3.1 理论研究方法 |
| 1.3.2 实证研究方法 |
| 1.4 论文的创新、局限及未来的研究方向 |
| 1.4.1 论文的创新点 |
| 1.4.2 论文的局限及未来研究方向 |
| 2. 相关文献评述 |
| 2.1 银行并购效率研究 |
| 2.2 银行股权集中度与银行价值 |
| 2.3 银行控股权与银行价值 |
| 2.4 银行并购的时机选择与银行价值 |
| 2.5 银行跨境并购与银行价值 |
| 2.6 文献评述及本文的贡献 |
| 3. 银行并购重组策略的理论框架 |
| 3.1 并购重组的股权集中度选择 |
| 3.2 并购重组的控股权安排 |
| 3.3 并购重组时机的选择 |
| 3.4 本章小结 |
| 4. 中国银行业并购重组策略的现实分析 |
| 4.1 改革开放以来中国银行业并购重组实践的评述 |
| 4.2 中国银行业并购重组的股权集中度选择 |
| 4.2.1 中国银行业股权集中度的现状分析 |
| 4.2.2 中国银行业股权集中度的形成原因 |
| 4.2.3 中国银行业股权集中度存在的问题 |
| 4.2.4 国外银行股权集中度的比较 |
| 4.2.5 相关政策建议 |
| 4.2.6 本节小结 |
| 4.3 中国银行业并购重组的控股权安排 |
| 4.3.1 中国银行业控股权的现实情况分析 |
| 4.3.2 中国银行业控股权形成的缘由 |
| 4.3.3 中国银行业控股权需要解决的问题 |
| 4.3.4 相关对策 |
| 4.3.5 本节小结 |
| 4.4 中国银行业并购重组的时机选择 |
| 4.4.1 中国银行业并购时机的实践分析 |
| 4.4.2 中国银行业并购时机选择的原因分析 |
| 4.4.3 中国银行业并购时机需要解决的几大问题 |
| 4.4.4 政策建议 |
| 4.4.5 本节小结 |
| 5. 中国银行业并购重组策略的实施效果研究 |
| 5.1 引言 |
| 5.2 理论基础 |
| 5.2.1 效率的含义 |
| 5.2.2 研究方法 |
| 5.3 DEA效率评价模型建立及数据来源 |
| 5.3.1 DEA效率评价模型建立 |
| 5.3.2 数据来源说明 |
| 5.4 DEA计算结果 |
| 5.5 本章小结 |
| 6. 中国银行业并购重组策略的运用：招商银行收购香港永隆银行案例分析 |
| 6.1 绪言 |
| 6.1.1 跨境并购行为的一般性分析 |
| 6.1.2 中国银行业跨境并购的历程回顾 |
| 6.2 招商银行收购香港永隆银行进程 |
| 6.2.1 两家银行简介 |
| 6.2.2 并购的过程 |
| 6.2.3 并购的意义 |
| 6.3 并购前后股权集中度、股东性质变化分析 |
| 6.4 并购时机选择的分析 |
| 6.5 并购的原因分析 |
| 6.6 并购后的绩效情况 |
| 6.6.1 盈利能力分析 |
| 6.6.2 成长能力分析 |
| 6.6.3 风险水平分析 |
| 6.6.4 协同效应分析 |
| 6.7 并购给国内银行带来的启示 |
| 6.7.1 对中国银行业并购之路的启示 |
| 6.7.2 对中小银行发展的启示 |
| 6.7.3 对政府监管的启示 |
| 7. 中国银行业并购重组的发展趋势及策略选择 |
| 7.1 中国银行业未来并购重组的趋势 |
| 7.2 中国银行业并购重组策略选择 |
| 7.3 应对策略 |
| 7.3.1 政府要做好相关制度的设计 |
| 7.3.2 监管层面要发挥好协调作用 |
| 7.3.3 银行要做好自身建设 |
| 7.3.4 地方政府要积极配合 |
| 7.4 论文的局限性及未来研究展望 |
| 参考文献 |
| 致谢 |
| 在读期间科研成果目录 |
（7）中外银行并购比较研究（论文提纲范文）
| 摘要 |
| Abstract |
| 1. 绪论 |
| 1.1 研究背景与研究意义 |
| 1.1.1 选题背景 |
| 1.1.2 研究意义 |
| 1.2 相关概念的界定 |
| 1.2.1 企业并购 |
| 1.2.2 银行并购 |
| 1.3 国内外对银行并购的研究情况 |
| 1.3.1 国外对银行并购的研究 |
| 1.3.2 国内对银行并购的研究情况 |
| 1.4 研究思路、方法和内容 |
| 1.4.1 研究思路 |
| 1.4.2 研究方法 |
| 1.4.3 研究内容 |
| 1.5 可能的创新之处 |
| 2. 中外银行并购比较研究的理论分析框架 |
| 2.1 银行并购动因视角 |
| 2.1.1 银行并购的微观、宏观动因比较 |
| 2.1.2 银行并购宏微观动因的内在联系 |
| 2.2 银行并购绩效视角 |
| 2.2.1 银行绩效概念的界定 |
| 2.2.2 银行并购绩效的实证研究综述 |
| 2.2.3 银行并购绩效评估的模型选择 |
| 2.3 并购动因影响并购绩效的视角 |
| 2.3.1 并购动因作用于绩效的方式 |
| 2.3.2 并购绩效的动因模式比较 |
| 3. 中外银行业并购的动因比较 |
| 3.1 国际银行业并购的主要动因及其变迁 |
| 3.1.1 国际银行业并购历程 |
| 3.1.2 早期国际银行业的并购动因 |
| 3.1.3 近期国际银行业的并购动因 |
| 3.2 中国银行业并购的历程及主要动因 |
| 3.2.1 中国银行业并购历程 |
| 3.2.2 政府主导时期中国银行业并购的动因 |
| 3.2.3 市场主导时期中国银行业并购的动因 |
| 3,3 中外银行业并购动因比较 |
| 3.3.1 从外部环境来看并购动因 |
| 3.3.2 从主导力量来看并购动因 |
| 3.3.3 从发生区域来看并购动因 |
| 3.3.4 从组合方式来看并购动因 |
| 3.3.5 从社会效益来看并购动因 |
| 4. 中外典型银行并购的绩效比较 |
| 4.1 中外银行业并购的典型案例比较 |
| 4.1.1 国际银行业并购的典型案例 |
| 4.1.2 中国银行业并购的典型案例 |
| 4.1.3 中外典型银行并购异同比较 |
| 4.2 中外典型银行并购的绩效比较分析 |
| 4.2.1 花旗银行VS工银亚洲：基于财务数据的比较 |
| 4.2.2 汇丰银行VS浦发银行：基于DEA分析的比较 |
| 4.2.3 综合结论 |
| 5. 银行并购绩效之动因模式的中外比较 |
| 5.1 国际银行业并购绩效之动因模式 |
| 5.1.1 并购绩效的动因模式的假说 |
| 5.1.2 变量选择的理论依据 |
| 5.1.3 数据来源、变量处理与描述 |
| 5.1.4 经验估计的计量模型设计 |
| 5.2 经验数据回归结果分析 |
| 5.2.1 中国银行业并购绩效的动因模式分析 |
| 5.2.2 外国银行业并购绩效的动因模式分析 |
| 5.3 银行并购绩效之动因模式的中外比较 |
| 6. 推动我国银行业并购健康发展的政策建议 |
| 6.1 国际银行业发展趋势 |
| 6.2 我国银行业并购的障碍分析 |
| 6.3 中国银行业并购对策研究 |
| 6.3.1 我国银行并购应遵循的基本原则 |
| 6.3.2 中国银行业未来并购的路径设想 |
| 6.3.3 中国银行业未来并购的策略建议 |
| 参考文献 |
| 附录 |
| 1. 中国六大行并购的DEA绩效测度,测算软件：DEAP 2.1 |
| 2. 外国六大行并购的DEA绩效测度 |
| 3. 关于并购绩效动因模式的回归结果,计量分析软件STATA10.0 |
| 致谢 |
| 攻读博士学位期间科研成果 |
（8）银行并购反垄断管制与中国的管制政策研究（论文提纲范文）
| 本文的主要创新点 |
| 中文摘要 |
| Abstract |
| 目录 |
| 表目次 |
| 图目次 |
| 第一章 导论 |
| 第一节 研究背景与意义 |
| 一、 研究背景 |
| 二、 研究意义 |
| 第二节 国内外研究现状与趋势 |
| 一、 国外研究现状 |
| 二、 国内研究现状 |
| 三、 银行并购反垄断研究的发展趋势 |
| 第三节 研究思路、内容与研究方法 |
| 一、 研究任务 |
| 二、 研究目标 |
| 三、 研究方法 |
| 第四节 论文的创新与不足 |
| 一、 主要创新之处 |
| 二、 论文尚存的不足 |
| 第二章 美国金融危机与银行并购反垄断 |
| 第一节 掠夺性借贷与美国金融危机 |
| 一、 “次贷”与掠夺性借贷 |
| 二、 掠夺性借贷与“次贷”危机 |
| 三、 掠夺性借贷与反垄断 |
| 第二节 金融业的二重性与美国金融危机 |
| 一、 金融业特性与金融管制 |
| 二、 金融管制与金融危机 |
| 三、 金融管制与管制俘获 |
| 四、 美国金融危机对中国的启示 |
| 第三节 银行并购与反垄断 |
| 一、 银行并购是否需要反垄断管制 |
| 二、 银行并购反垄断的经济学基础 |
| 三、 中国需要对银行业加强竞争性管制 |
| 四、 中国需要对银行并购进行反垄断管制 |
| 第三章 银行并购反垄断的机理与机制研究 |
| 第一节 银行并购反垄断的机理 |
| 一、 银行并购的负效应 |
| 二、 银行并购的正效应 |
| 第二节 银行并购反垄断的机制 |
| 一、 银行并购反垄断的相关市场界定机制 |
| 二、 银行并购市场力测定机制 |
| 三、 并购效应评估机制 |
| 四、 垄断缓释因素分析机制 |
| 五、 分拆机制 |
| 第四章 银行并购反垄断的国际比较 |
| 第一节 经济发达国家的银行并购管制 |
| 一、 美国对银行并购的管制 |
| 二、 澳大利亚对银行并购的管制 |
| 三、 欧盟及其主要成员国对银行并购的管制 |
| 四、 加拿大对银行并购的管制 |
| 五、 日本对银行并购的管制 |
| 第二节 新兴工业化国家对银行并购的管制 |
| 一、 韩国对银行并购的管制 |
| 二、 墨西哥对银行并购的管制 |
| 第三节 中东欧转轨经济国家对银行并购的管制 |
| 一、 波兰对银行并购的管制 |
| 二、 匈牙利对银行并购的管制 |
| 三、 捷克对银行并购的管制 |
| 第四节 银行并购管制的国际比较及对中国的启示 |
| 一、 经济发达国家与发展中国家在银行并购管制上的比较 |
| 二、 经济发达国家之间对银行并购管制的比较 |
| 三、 经济发达国家银行并购的反垄断管制对中国的启示 |
| 第五章 中国银行业并购反垄断的相关市场界定的实证分析 |
| 第一节 相关文献综述 |
| 一、 对相关产品市场的研究 |
| 二、 对相关地区市场的研究 |
| 第二节 对中国银行业相关市场界定的实证分析 |
| 一、 分析方法 |
| 二、 问卷调研 |
| 三、 对“群”产品市场的检验 |
| 四、 对企业相关市场的检验 |
| 第六章 银行并购的竞争效应 |
| 第一节 银行并购的单边效应：并购模拟方法 |
| 一、 并购模拟方法的起缘 |
| 二、 MSM 的假设 |
| 三、 MSM 的分析步骤 |
| 四、 MSM 分析中的需求函数 |
| 五、 MSM 的局限性 |
| 第二节 银行并购的协调效应研究：定量方法 |
| 一、 并购协调效应的研究综述 |
| 二、 协调效应的模拟：定量分析 |
| 第七章 外资银行在华并购的竞争效应及应采取的并购管制政策 |
| 第一节 外资银行在华并购的动机：发展中国家视角 |
| 一、 全球外资银行的发展概况 |
| 二、 外资银行在发展中国家的并购动机 |
| 三、 外资银行在华并购的动机 |
| 第二节 外资银行并购对发展中国家的影响 |
| 一、 外资银行并购对发展中国家的影响 |
| 二、 外资银行并购对中国的影响 |
| 第三节 外资银行进入中国市场的竞争效应：实证分析 |
| 一、 银行竞争的相关文献综述 |
| 二、 模型与数据 |
| 三、 中国银行业的长期均衡性竞争检验 |
| 四、 外资银行进入的竞争效应分析 |
| 第四节 对外资银行并购的管制政策 |
| 一、 外资银行在华并购现状与中国反垄断管制缺陷 |
| 二、 美国对外资银行并购的反垄断管制及对中国的启示 |
| 三、 对外资银行并购实施反垄断管制的难点与对策选择 |
| 第八章 中国银行业并购反垄断的政策设计 |
| 第一节 中国银行业并购反垄断的政策设计 |
| 一、 银行并购反垄断机构的设置 |
| 二、 银行并购反垄断的原则、标准与目标 |
| 三、 银行并购申报制度 |
| 四、 银行并购的竞争评估制度 |
| 五、 银行并购救济制度 |
| 六、 银行并购的适用除外和域外适用制度 |
| 第二节 中国银行业的竞争政策设计 |
| 一、 健全中国银行业竞争政策的必要性 |
| 二、 银行业的竞争政策 |
| 参考文献 |
| 附录 |
| 附录 1 美国金融危机中对倒闭商业银行的处理 |
| 附录 2 2008 年金融危机中全球金融机构的损失 |
| 附录 3 对银行业规模经济和范围经济研究的讨论 |
| 附录 4 对美国银行收购波士顿舰队金融公司引起的社会成本的讨论 |
| 附录 5 银行业互动参数与市场力 |
| 附录 6 自身传递率的说明 |
| 附录 7 Daljord 等对总转换率方法的修正 |
| 附录 8 对美国银行并购管制权威竞争评估的比较 |
| 附录 9 欧盟各国银行业的市场结构指标 |
| 附录 10 不同需求函数下的单边效应预测 |
| 附录 11 外资银行在各国银行中的占比 |
| 附录 12 运用 PR 模型分析银行业市场结构的主要文献 |
| 附录 13 国内外学者计算 H 统计值使用的因变量 |
| 附录 14 双边监管合作谅解备忘录和监管合作协议一览表 |
| 攻读博士学位期间发表的科研成果 |
| 后记 |
| 附件 |
| 武汉大学研究生学位论文作者信息 |
（9）银行跨国并购效率及其决定因素研究：欧盟经验（论文提纲范文）
| 中文摘要 |
| 英文摘要 |
| 目录 |
| 图表目录 |
| 第一章 绪论 |
| 第一节 选题缘起 |
| 第二节 关键概念界定 |
| 第三节 研究方法、内容与技术路线 |
| 第四节 创新与不足 |
| 第二章 文献综述 |
| 第一节 银行跨国并购效率及动因 |
| 第二节 银行跨国并购效率及绩效 |
| 第三节 现有文献评价 |
| 第四节 本章小结 |
| 第三章 理论分析框架 |
| 第一节 信息成本与经济一体化 |
| 第二节 东道国宏观经济影响因素 |
| 第三节 东道国中观经济影响因素 |
| 第四节 目标银行微观影响因素 |
| 第五节 银行跨国并购效率及其决定因素数理模型的构建 |
| 第六节 本章小结 |
| 第四章 实证分析:以欧盟为例 |
| 第一节 欧盟银行跨国并购总体特征 |
| 第二节 欧盟银行跨国并购效率测算 |
| 第三节 欧盟银行跨国并购效率决定因素 |
| 第四节 本章小结 |
| 第五章 对实证结果的解释 |
| 第一节 银行跨国并购目标区域选择 |
| 第二节 银行跨国并购需求扩展 |
| 第三节 银行跨国并购目标市场甄选 |
| 第四节 银行跨国并购微观目标选择 |
| 第五节 本章小结 |
| 第六章 对中国的启示与结论 |
| 第一节 对中国的启示 |
| 第二节 主要结论 |
| 附录 |
| 附录1:DEA实证分析样本数据(共21对) |
| 附录2:DEA实证计算机程序(使用SAS软件) |
| 附录3:DEA计算结果 |
| 中文参考文献 |
| 英文参考文献 |
（10）当代国际银行业并购与我国银行业战略选择研究（论文提纲范文）
| 摘要 |
| ABSTRACT |
| 1 导论 |
| 1.1 选题背景及意义 |
| 1.2 银行并购的概念与分类 |
| 1.2.1 企业并购的概念 |
| 1.2.2 银行并购的概念 |
| 1.2.3 银行并购的分类 |
| 1.3 文献综述 |
| 1.3.1 国外文献综述 |
| 1.3.2 国内文献综述 |
| 1.4 研究的思路、方法和内容 |
| 1.4.1 研究思路 |
| 1.4.2 研究方法 |
| 1.4.3 研究内容 |
| 1.5 创新与不足 |
| 2 银行并购理论评介 |
| 2.1 新古典经济学理论 |
| 2.1.1 规模经济理论 |
| 2.1.2 市场势力理论 |
| 2.1.3 效率理论 |
| 2.1.4 价值低估理论 |
| 2.1.5 信息与信号理论 |
| 2.1.6 再分配理论 |
| 2.2 委托代理理论 |
| 2.2.1 降低代理成本假说 |
| 2.2.2 自由现金流量假说 |
| 2.2.3 自负假说 |
| 2.3 新制度经济学理论 |
| 2.3.1 制度变迁理论 |
| 2.3.2 产权理论 |
| 2.3.3 交易费用理论 |
| 3 当代国际银行业并购浪潮现状、特点及成因分析 |
| 3.1 国际银行业并购的历程及现状 |
| 3.1.1 第一次国际银行业并购浪潮 |
| 3.1.2 第二次国际银行业并购浪潮 |
| 3.1.3 第三次国际银行业并购浪潮 |
| 3.2 当代国际银行业并购浪潮的特点 |
| 3.3 当代国际银行业并购浪潮的成因 |
| 3.3.1 资本市场非线性特征分析 |
| 3.3.2 单个银行并购的成因 |
| 3.3.3 银行业并购浪潮的成因 |
| 3.4 银行并购悖论的解释 |
| 3.4.1 现代企业制度下银行并购的制度基础 |
| 3.4.2 国外学者对银行并购悖论的解释 |
| 3.4.3 银行并购悖论存在的问题 |
| 3.4.4 银行并购悖论的理论根源 |
| 4 国际银行业并购的效率与效应分析 |
| 4.1 国际银行业并购的效率分析——以花旗集团为例 |
| 4.1.1 花旗集团并购发展历程 |
| 4.1.2 花旗集团并购效率分析 |
| 4.2 国际银行业并购的微观效应分析 |
| 4.2.1 获得规模经济与范围经济 |
| 4.2.2 实现优势互补，获得协同效应 |
| 4.2.3 突破进入壁垒，拓展经营边界 |
| 4.2.4 单个银行的风险加大 |
| 4.2.5 并购带来金融业大幅度减员 |
| 4.3 国际银行业并购的中观效应分析 |
| 4.3.1 改变国际银行业的整体格局 |
| 4.3.2 促进金融业经营体制变迁 |
| 4.3.3 提高金融资源集中度，优化金融资源配置 |
| 4.3.4 促进金融创新 |
| 4.3.5 挽救危机银行，保持金融体系稳定 |
| 4.3.6 造成金融监管困难，影响金融安全 |
| 4.4 国际银行业并购的宏观效应分析 |
| 4.4.1 提高经济资源配置效率 |
| 4.4.2 促进技术进步 |
| 4.4.3 促进经济增长 |
| 4.4.4 影响中小企业贷款的可得性 |
| 5 我国银行业既有并购行为分析 |
| 5.1 我国银行业并购历程 |
| 5.1.1 国内的银行并购 |
| 5.1.2 我国银行的境外并购 |
| 5.1.3 外国金融机构对我国银行的并购 |
| 5.2 我国银行业既有并购行为的特点 |
| 5.2.1 具有“强制型制度变迁”特征 |
| 5.2.2 政府发挥至关重要的作用 |
| 5.2.3 保持金融稳定成为首要目标 |
| 5.3 我国银行业并购的效应分析 |
| 5.3.1 防范和化解金融风险，保持金融体系稳定 |
| 5.3.2 获得低成本扩张，规模经济程度有所增强 |
| 5.3.3 资本金得到补充，抵御风险能力增强 |
| 5.3.4 公司治理结构得到改善 |
| 5.3.5 为混业经营进行了初步探索 |
| 5.4 我国银行业并购的障碍分析 |
| 5.4.1 法律支撑力度不足 |
| 5.4.2 支付方式过于单一 |
| 5.4.3 中介机构发育缓慢 |
| 6 我国银行业并购的战略选择 |
| 6.1 推进我国银行业并购的必要性分析 |
| 6.1.1 实现规模经济的需要 |
| 6.1.2 优化银行业市场结构的需要 |
| 6.1.3 适应金融业全面开放的需要 |
| 6.1.4 维护金融体系稳定的需要 |
| 6.2 我国银行业并购的战略构想 |
| 6.2.1 国有商业银行的并购战略 |
| 6.2.2 股份制商业银行的并购战略 |
| 6.2.3 城市商业银行的并购战略 |
| 6.2.4 我国商业银行的跨国并购战略 |
| 6.3 推进我国银行业并购的制度建设 |
| 6.3.1 注重提高并购后的整合能力 |
| 6.3.2 完善我国银行业并购的制度环境建设 |
| 参考文献 |
| 致谢 |
| 攻读学位期间发表论文以及参加科研情况 |
四、国际银行业并购的经济效应（论文参考文献）
- [1]“一带一路”倡议下中资银行国际化区位选择研究 ——基于SVM支持向量机模型[D]. 张墨竹. 吉林大学, 2021(01)
- [2]要素国际流动对中国跨国并购企业生产率的影响 ——基于移民网络和全球金融网络的视角[D]. 刘紫薇. 吉林大学, 2021
- [3]商业银行并购与经营绩效 ——基于平安银行的经验证据[D]. 郭嘉昕. 曲阜师范大学, 2021(02)
- [4]中资银行跨国并购的风险评估与预警研究[D]. 金川. 上海社会科学院, 2020(08)
- [5]中资银行海外并购的协同效应研究 ——以招商银行并购香港永隆银行为例[D]. 马庆. 江苏大学, 2019(05)
- [6]中国银行业并购重组策略研究[D]. 易新福. 西南财经大学, 2013(12)
- [7]中外银行并购比较研究[D]. 周恩静. 西南财经大学, 2012(04)
- [8]银行并购反垄断管制与中国的管制政策研究[D]. 王国红. 武汉大学, 2012(07)
- [9]银行跨国并购效率及其决定因素研究：欧盟经验[D]. 苏舟. 华东师范大学, 2010(02)
- [10]当代国际银行业并购与我国银行业战略选择研究[D]. 陈凡. 辽宁大学, 2008(05)